近期拟发行的可转债「下周转债股发行一览表」

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北港转债发行前瞻

6月29日，北部湾港公开发行30亿元可转换公司债券，简称为“北港转债”，债券代码为“127039"。

当前正股价：8.25元，转股价：8.35元，转股价值：98.8元，纯债价值：90.47元，保本价：113元，债券年收益：2.09%，AAA级。

按照最新业绩和最新2家机构一致预期业绩增速27.57%计算，北部湾港静态估值市盈率PE：12.73倍，市净率PB：1.27倍，成长性估值PEG：0.46，基金持股占流通股0.25%，持股变动105.11%。

参考近似评级和转股价值的可转债溢价率，预测合理定位在115元附近，即每中一签盈利150元。

假定原股东优先认购40%-80%，网上申购8万亿，则预测满额申购中一签概率为：7.5%-22.5%。

按每股配售1.8468元面值可转债，股票市值含可转债优先配售权比例为22.39%。

按转债上市定位估算，如果当前股价不变，抢权配售的投资者获得收益率为3.36%。

伯特转债发行前瞻

6月29日，伯特利公开发行9.02亿元可转换公司债券，简称为“伯特转债”，债券代码为“113626"。

当前正股价：36.2元，转股价：36元，转股价值：100.56元，纯债价值：93.28元，保本价：121.1元，债券年收益：3.3%，AA级。

按照最新业绩和最新13家机构一致预期业绩增速23.9%计算，伯特利静态估值市盈率PE：30.54倍，市净率PB：5.24倍，成长性估值PEG：1.28，基金持股占流通股16.72%，持股变动37.14%。

参考近似评级和转股价值的可转债溢价率，预测合理定位在110元附近，即每中一签盈利100元。

假定原股东优先认购40%-80%，网上申购16万亿，则预测满额申购中一签概率为：1.1%-3.4%。

按每股配售2.213元面值可转债，股票市值含可转债优先配售权比例为6.11%。

按转债上市定位估算，如果当前股价不变，抢权配售的投资者获得收益率为0.61%。

对于一手党，买300股大概率可以获配1手，配售收益率上升到0.92%。

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