年金险该不该买「寿险最坑人」

2019年10月29日，距离2019年的结束还有71天，是不是觉得日子过的很匆忙呢？每年的第四季度，是保险公司准备开门红期间，而来年第一季度，则是冲刺开门红的期间。

各家保险公司在开门红期间，都会推出自己的年金产品，以期在每年年初能有高额保费收入，开门大吉，未来一年顺风顺水。

保险产品一旦与理财相关，就难免会走入拼收益的误区。有些保险公司的业务员在宣传自家产品的时候，避重就轻，夸大收益，一些高额回报的数字让客户看得蠢蠢欲动。然而，在买完保险之后，冷静下来，又觉得有被欺骗的感觉。

究其原因，还是在当初签订合同的时候对产品了解不足，受到了一些夸大宣传的诱惑所至，太冲动。

业务员的宣传只是一种手段，各家公司又难免有王婆卖瓜、自卖自夸的嫌疑。所以在购买年金保险之前，读懂合同，是重中之重！

一、年金保险的本质

年金保险作为保险的产品形态之一，首要的功能也是转移风险。它解决的是在未来固定的某一时间，确定能有钱花的问题。

比如孩子18岁要读大学，30岁的时候可能要结婚，自己60岁的时候要养老等等。这些问题，没有时间弹性，到了那时那刻，就需要有一笔钱来应对。如果你想对未来不同人生阶段怎么用钱有一个确定的规划，年金保险就是一个很好的工具。

保险公司的年金保险，在宣传的时候，都会说可以起到教育金、婚嫁金、养老金的作用的，是不是真的这样呢？

年金保险的本质同样是合同，既然是合同，我们在与保险公司签订购买合同之前，了解合同条款，知道钱什么时候可返还，能返多久，每年可以返多少，就非常必要了。

今天，我以定期年金保险的比较为例，带大家来了解一下，年金险的合同，需要关注的要点是什么。

二、年金保险之主险关注要点

在市场上常见的年金险产品，按照保障时间，可以分为定期年金与终身年金两种。

定期年金，保障期间为10年或15年，保单第五周年日开始即有返还。合同到期后，给付满期金，年金保险合同终止。

为什么在宣传的时候，定期年金也可以作为养老金来用呢？

年金保险合同终止了，与之关联的万能账户却是保至终身的，只要你不取钱，所有返还的钱一直在万能账户里增值。

定期年金险一般需要关注的内容有：

返还次数；满期给付；身故责任。

以2019年开门红产品类型相似的三款产品对比：国寿鑫享金生B、平安金瑞人生、光大永明福运连年B款。

这三款产品的产品形态几乎一样，同样都是保障期15年，定期返还，满期给付保额，并且可以附加万能账户的产品。

案例：，男性，30周岁，年交5万，交费期10年，保障期15年，共交保费50万元。

我们先说年金保险部分，上表中为三款产品的固定返还方式及返还金额对比（数值均以条款规定为标准计算）。

鑫享金生B基本保额203155元、福运连年B基本保额203850元，两者相差仅695元，几乎可以忽略不计。这两款产品的返还方式和返还金额前期是完全一样的，最后的总收益，也就是差了保额的几百块钱而已。

中国平安的金瑞人生则完全不一样，基本保额98931.54元，保单第5、6年均返还首年保费，第7年至第14年则返还基本保额的30%，即29679.46元，这时候每年返还的钱，就比鑫享金生B和福运连年B少了2823.54元， 8年共计22588.32元。

满期金的合同条款中，金瑞人生规定了十年交产品，返还基本保额的200%，鑫享金生B和福运连年B都是返还基本保额。但是，金瑞人生的基本保额是98931.54元，即使双倍返还，也不过197863.08元，所以和另外两款产品相差了好几千块钱。

我们可以看到，在确定领取部分，鑫享金生B为563155元，金瑞人生为535298.76元，福运连年B为563850元。

这样对比一下，可以得出结论：

福运连年B>鑫享金生>金瑞人生。

另外，我们在选择一款产品的时候，最好要算一下内部收益率IRR是多少。三家产品的内部收益率为1.79%、1.02%、1.81%。这个数字，可能不太好看，跟很多客户预期中的也相差甚远。但这确确实实，是能保证拿到的收益。

理想一直很丰满，现实一直很骨感。大家需要正视一下！

终身产品的选择方式一样，不过计算更为复杂，具体可以咨询身边的保险服务人员。

如果他不能给你算清楚，就小心点吧！

三、年金险的万能账户到底怎么看？

有人说了，你不能光说固定部分啊，我们还有万能账户呢，终身复利增值的！

下面，咱们就来说说，这个万能账户，需要关注什么。

1、保证利率

还是以上面三款产品为例，中国人寿约定万能账户的最低保证利率为年利率2.5%, 平安人寿约定保证利率为年利率 1.75%，光大永明约定保证利率为 3%。

我们可以简单的理解为，保证利率就是在经济形势不管如何变化的情况下，保险公司会给到客户的收益。保证利率以上的部分，都是不确定的。

保证利率是选择产品的一个非常重要的标准。我国保险业发展30多年，建国以后经济也是飞速发展。但是，经济会有繁荣、衰退、萧条和复苏四个阶段，未来经济形势如何不可预测。保险公司写在合同中的保证利率，则可以对抗经济的衰退和萧条期。

2、结算利率

结算利率是保险公司根据实际投资状况确定并公布各月的结算利率，保险公司历史结算利率可以作为我们选产品时的参考，但不是唯一的判断依据。

就好比你家孩子以前考了多少分。如果他以前一直考前三名，语数英三科95分以上，这就说明成绩十分稳定，是一个成绩优异的孩子。以前的成绩可以作为判断他学习情况的标准之一，不代表他未来一直会成绩优异。

国寿万能型产品9月份实际结算利率

中国人寿的万能账户结算利率在大多在3.7%，只有正在热销中的万能账户结算利率到了5.0%或者5.3%，然而，万能账户五年之内是没有年金返进去的，相当于本金为零，即使结算利率再高，也不过是个空谈。所以，现在看着的5.3%意义不大，我们要真正考虑未来可能的收益是多少。

平安人寿万能险结算利率1

平安人寿万能险结算利率2

平安人寿的万能账户虽然保证利率1.75%，在行业内是最低的。但是结算利率一直很稳定，不管什么产品，最低也在4.5%，而这两年也有很年多产品维持在5%，这一点还是非常不错的。

光大永明万能险利率

光大永明作为一家中型保险公司，在年金险方面表现比较保守，大部分产品的结算利率都在合同保证范围以内，只有目前在售的增利宝结算利率高一些。当然，同样会面对五年没有返还的问题，所以现在高，意义不大。

好在光大永明的保证利率3%是写进合同的，属于市场上在售产品中万能账户保证利率最高的那一档，这是一大优势。

3、演示利率

看到这个利率，我们要尤其打起精神来仔细识别！

所谓演示利率，是指保险产品对应资产未来年投资收益的假设利率。

我们可以在这个概念中看到两个关键词"未来年收益"和"假设利率。"

如果你想让自己最后的收益，和演示利率完全相同，得有两个前提条件：

客户返还的钱要放在万能账户里，一分不动；结算利率一直与演示利率相同。

只有满足了这两项刚性条件，你看到未来几百万、上千万才有可能成真。

演示利率可以作为一个对于未来预期收益的期盼，然而岁月漫漫，千万不能太当真！

4、初始费用、追加、领取、退保费用等

初始费用，是你交保费或者追加保费后，保险公司按一定比例扣的钱。扣完初始费用之后的保险费，才会计入保单账户。

我们知道，现在年金产品五年以内不让返还，所有产品都是从保单第五、六年开始后才返钱。这个钱就自动进入万能账户来增值了。

然而，在每笔钱转入的时候，是要收取相应的初始费用的。

追加费用，是指客户为了获得稳定收益，主动在万能账户中追加除保费以外的费用。

万能账户前5年部分领取或退保，都会收取相应的手续费。收取多少每家规定不一样。

三款产品的手续费

还是以刚才3款产品为例，通过对比，我们可以看到每家对初始费用及追加、领取的费用都会有所区别，这也是选择产品的一个参考标准。

四、总结年金险选择标准

最后我们来总结一下，年金险产品选择，主要看固定领取与万能账户利率。

年金险主险的固定领取是合同保证的确定收益，选择标准就是谁家给钱多，就选谁家的；万能账户则是未来不管经济形势如何，都会有一定收益的账户，建议选择保证利率高一点的；同时参考一下该产品历史结算利率，同等情况下选择历史收益率高的；同等情况下，选择初始费用、追加、领取以及退保手续费低的产品。

开门红马上就要来了，你可能会在朋友圈看到各种各样的年金险宣传。不过，大家在选择产品的时候，还是要先明确自己的需求，然后读懂合同中的约定再理性选择！